民(mín)生宏观(guān) · 周君(jūn)芝团队

　　导读

　　广交会是中国“第一展"，疫(yì)后线下广(guǎng)交终于在4月中旬重(zhòng)启。我们赶赴133届广交会，把握人流交织(zhī)背后的中国出口(kǒu)暗线。

　　要点

　　4月中国进出口商品交易会（即广交会）疫后重启线下开展，我(wǒ)们随即赶(gǎn)赴(fù)广交会开展专项调研，用另一个视角观(guān)察中(zhōng)国出(chū)口企业现状，并(bìng)捕捉一些能够反映中国出口长期趋势(shì)的线(xiàn)索。

　　通过(guò)广交会观(guān)察中国企业出口(kǒu)状(zhuàng)况，有两大天然优势(shì)。

　　广交(jiāo)会规模最大(dà)、商品种(zhǒng)类(lèi)最全、参会采购商(shāng)数量多且(qiě)国别(bié)广，被誉为“中国第一展(zhǎn)”。

　　以本届广(guǎng)交会为(wèi)例，展(zhǎn)会面积达到150万平方(fāng)米，时间跨度从4月(yuè)15日(rì)至(zhì)5月5日，按照3期分(fēn)别举办，涉及(jí)16个大类(lèi)品(pǐn)种，基本(běn)覆盖(gài)主(zhǔ)要(yào)商品(pǐn)。

　　广交会参展企业所涉(shè)及的规模大小(xiǎo)和所属地域非(fēi)常广泛，包括(kuò)大量(liàng)中小(xiǎo)外贸企(qǐ)业，也包括行业龙头企业。广交(jiāo)会能够(gòu)提供充(chōng)足样本，便于我们观察中国外贸(mào)出口企业群像，这是广交会反馈中(zhōng)国出口(kǒu)信(xìn)息的第一大(dà)优势。

　　对外贸企业而言(yán)，外贸展会是重要的拓客(kè)渠道。新增客源的数量和质量(liàng)，影(yǐng)响外贸(mào)企业(yè)长期新增订单。广交会参会(huì)客(kè)户及参展氛围，能够为我(wǒ)们(men)把握(wò)更长趋势的外贸大环境和出口大(dà)趋势提供线索。这(zhè)是广交会反馈中国出口信息的(de)第二大优势。

　　本(běn)次广交会调(diào)研，我(wǒ)们(men)得到当(dāng)下中国出口企业群(qún)像五(wǔ)点特征，或预示中国出口趋势(shì)。

　　趋(qū)势一，客流总(zǒng)体旺(wàng)盛，然(rán)更多来自境内采购商，欧美采购商流量明显(xiǎn)低于往年三维向量叉乘公式矩阵，三维向量叉乘公式行列式。

　　本(běn)次(cì)广交(jiāo)会客流量相对旺盛，相(xiāng)较(jiào)以往，今年境内(nèi)采(cǎi)购商(shāng)明显增(zēng)多。境内和境外客(kè)流比重达到3:1。往年国内外客户充(chōng)分交流时，境内和(hé)境外采购商比例达到1:1。

　　本次参(cān)展外商以(yǐ)东盟、日韩(hán)、非(fēi)洲为(wèi)主，还包(bāo)含部分中东和俄罗斯(sī)客户(hù)群体。欧美客户数量明显下降，意味着高效益客户不足，毕竟(jìng)欧美客户属于高效益客户。

　　趋势二，“一带一路”沿线国家（东南亚(yà)、俄(é)罗(luó)斯和中东）构成中国出(chū)口(kǒu)新动能。

　　与我们之前长三(sān)角(jiǎo)出(chū)口(kǒu)调研(yán)信息(xī)一致，本(běn)次广交会调研反馈，一(yī)带一路国家订单增(zēng)幅较大。其(qí)中(zhōng)东(dōng)南亚订(dìng)单饱满，俄罗斯和中东因订单总量(liàng)尚小。

　　针对俄罗斯和(hé)中东国家订单，中国不(bù)同(tóng)类型出口企(qǐ)业感(gǎn)受(shòu)存异。部分(fēn)企业表示今年对俄快速(sù)增长(zhǎng)，增速甚至超过30％；部分企业则表示今年对俄出口并未发生太(tài)大变(biàn)化(huà)。

　　趋(qū)势(shì)三，相较大型和自(zì)主(zhǔ)品牌外贸企业，小企业和代工企业出口压力明显更大。

　　企(qǐ)业(yè)普遍反馈(kuì)今年海外需求较过(guò)去两年明显走弱，不同(tóng)规模和(hé)类型企业反馈(kuì)，它(tā)们具体面临(lín)的出口压力(lì)存在明显差异。

　　小型企业普(pǔ)遍反馈今年订单明显下滑，中大型企业反馈今(jīn)年订单(dān)虽(suī)有下(xià)滑，下滑程度(dù)较轻，甚至部(bù)分大中型企业(yè)订单略有增长。

　　相(xiāng)较单纯(chún)的代(dài)加工企业(yè)，具备自主品(pǐn)牌的出(chū)口(kǒu)企业订单情况(kuàng)相对(duì)较(jiào)好(hǎo)，出口压(yā)力较(jiào)轻。

　　趋势四，2023年中国出口企业仍面临一定贸易摩擦压力。

　　本(běn)次调研反(fǎn)馈，中国外贸企(qǐ)业面临(lín)较为普遍的(de)贸易摩擦。不(bù)仅传统(tǒng)的欧(ōu)美发达国家(jiā)对中国外贸企(qǐ)业保有持续(xù)的贸易(yì)摩(mó)擦，甚至发(fā)展中经(jīng)济体与中(zhōng)国之间的贸易摩擦也在加(jiā)剧。

　　例如中国对非(fēi)洲地区出口(kǒu)的(de)贸易(yì)摩擦正(zhèng)在(zài)加(jiā)剧(jù)，主要方式为加征(zhēng)关税，目的在(zài)于保护本地制造(zào)业发展；

　　又(yòu)例如，东非共同(tóng)体对外关税税率分三档(dàng)，终(zhōng)端消费(fèi)品25％、中间(jiān)产(chǎn)品10％、原材料和(hé)资本货(huò)物0％。设置关(guān)税的(de)初衷是(shì)为(wèi)保护本地制造业免受廉(lián)价进口竞争。

　　趋势五(wǔ)，中国出口(kǒu)企业(yè)产业转移范围正在扩大，转移进程正在加速。

　　调(diào)研(yán)企业普遍(biàn)反馈，受关税税率和劳动力成(chéng)本因素影响，当前中国企业已(yǐ)经(jīng)开始(shǐ)产业转(zhuǎn)移(yí)。疫情之后(hòu)产业转移(yí)浪(làng)潮加速，头部大型企(qǐ)业是这一轮产(chǎn)业(yè)转移浪潮(cháo)中的主体。

　　目录(lù)

　　正文(wén)

　　引言

　　3月中旬，我们(men)开展杭州外贸(mào)专项(xiàng)调研，随(suí)后发布(bù)《中国出口的优势与忧虑》和《中国产业转移的三(sān)点现实》两篇专题(tí)报告，提(tí)示中(zhōng)国出口两点超预期(qī)表现：

　　一(yī)是今年一季度中国(guó)出口订(dìng)单和(hé)金额(é)或(huò)将(jiāng)大增，主因(yīn)去年底订(dìng)单转移至年初；

　　二(èr)是疫情之后中国(guó)出口(kǒu)企(qǐ)业(yè)迎来产(chǎn)业转移浪潮，并(bìng)影响(xiǎng)中(zhōng)国出口产(chǎn)品结构。

　　4月中国(guó)进出口商品交易会（即广交会）疫后重启线下开展，我们前(qián)往广州(zhōu)进行(xíng)专项调研，从(cóng)另一个角度观察中国当下出(chū)口现状以及中国出口企业面(miàn)临(lín)的长期趋势。

　　一、外贸展会能够反映出口的大环境(jìng)和(hé)大(dà)趋势

　　对(duì)外贸(mào)企(qǐ)业而言，外贸展(zhǎn)会(huì)是(shì)一个重(zhòng)要的拓(tuò)客渠道，能够集中高效(xiào)拓(tuò)展(zhǎn)新(xīn)客户(hù)群体。新增客(kè)源(yuán)的数(shù)量和质量，影响(xiǎng)外贸(mào)企业长期(qī)新增订单规(guī)模(mó)。

　　值得注意的是，外贸展会新拓客户(hù)并不(bù)意味(wèi)着当期订单暴增。短(duǎn)期(qī)之内海关总署统计的出口订(dìng)单主(zhǔ)要与(yǔ)之前客户(hù)签订的(de)老订(dìng)单(dān)相关。外贸(mào)展(zhǎn)会反(fǎn)映(yìng)的是更长期的外(wài)贸大(dà)环境和出口(kǒu)大趋势。

　　二、广(guǎng)交会为中国最大外贸展会，可(kě)观察样本充足

　　广交(jiāo)会作为中国最大的进出(chū)口商品(pǐn)展会，已(yǐ)经举办133届，为(wèi)中国历史(shǐ)最长(zhǎng)的外贸展会，被誉为“中(zhōng)国第(dì)一展(zhǎn)”。

　　广(guǎng)交会(huì)的会(huì)展规模最(zuì)大(dà)、商品种类最全、企业类型最多、参会采购(gòu)商数(shù)量最多、国别最广，能够为我们观察中国外贸出(chū)口现状(zhuàng)和(hé)趋势提供充足样本。

　　133届(jiè)广交会(huì)的展会(huì)面(miàn)积达到(dào)150万(wàn)平方米，时间跨度从4月15日至5月5日，按照3期分别举(jǔ)办，每期涉及商品种类包括：

　　第一期：电子及家电、照明、车辆及配(pèi)件、机械、五金工具、建(jiàn)材、化(huà)工产品(pǐn)、能源(yuán)；

　　第二期：日用消(xiāo)费品、礼品、家居装饰品；

　　第三期：纺织服装、鞋(xié)、办公箱包及休闲用(yòng)品、医药及医疗保(bǎo)健(jiàn)、食品。

　　133届广交会第1、2期累计(jì)参展企业数量(liàng)达到2.5万(wàn)家，参展数量较多。

　　三(sān)、今年广交会(huì)反映当前外贸环(huán)境五点特征

　　第(dì)一(yī)，客流旺盛(shèng)，更(gèng)多来(lái)自境(jìng)内采购商，欧美(měi)采购(gòu)商流量(liàng)明显低(dī)于往年。

　　结合(hé)现场调(diào)研企(qǐ)业反馈，本次广交会客流量相当旺盛，但相较往期(qī)展会，本次广交会开放境内(nèi)采购商名额，客流结(jié)构上境内采购商与境外采购(gòu)商占比为3 ：1。换(huàn)言之，本次展(zhǎn)会更多人流来自于(yú)境内采(cǎi)购商，往(wǎng)年内外交流(liú)比较充分(fēn)时(shí)，境内和境外采购商比例(lì)达到1:1。